Loading...

Правило 72 в инвестициях: как удвоить свой капитал?

26.12.2022 432 0 Время на чтение: 9 мин.
Рейтинг:
star-full star-full star-full star-full star-full
Правило 72 в инвестициях: как удвоить свой капитал?

Сегодня я расскажу вам о том, как быстро рассчитать срок, за который можно удвоить свой капитал. Для этого можно использовать простое правило 72. Что это такое в инвестициях на чем основано, какие есть еще подобные правила, и как их применять — обо всем этом вы узнаете, ознакомившись с публикацией. Итак, начнем.

Содержание:

Правило 72 в инвестициях: что это такое?

Сила сложного процента

Инвестиционный процесс частного инвестора строится на использовании принципов сложного процента. За счет реинвестирования полученных доходов капитал инвестора при равной доходности вложений начинает расти все быстрее, в гиперболическом виде.

Чтобы было понятнее, рассмотрим на примере. Допустим, инвестор вложил 100 тысяч рублей в облигации с доходностью 10% годовых и выплатой купона 2 раза в год. При простом проценте (если весь полученный доход забирать себе), инвестор будет стабильно зарабатывать 10 тысяч рублей в год, его доход никак не будет расти. И он сможет удвоить свои вложения за 10 лет.

Но если инвестор будет всякий раз реинвестировать полученный доход, то его доходы начнут увеличиваться с каждым разом все сильнее. Уже в первый год за счет реинвестирования полугодовой выплаты он получит доход не 10 тысяч, а 10250 рублей. Во второй год — 11300 рублей. В третий год — 12459 рублей. А за десятый год — 24668 рублей (примерно в 2,5 раза выше, чем при простом проценте).

В этом случае удвоить свои вложения инвестор сможет примерно за 7 лет, а за 10 лет увеличит их в 2,65 раза.

Вот так будет выглядеть график роста инвестиций из приведенного примера (видно, что угол наклона доходности постоянно увеличивается).

График сложного процента

А вот так — таблица доходности (тоже видно, что доход постоянно растет).

Таблица сложного процента

Возникает вопрос: как инвестору рассчитать период, за который он сможет удвоить свой капитал, воспользовавшись силой сложного процента?

Это можно сделать разными способами: по сложной формуле, в экселе или воспользовавшись онлайн-калькуляторами, обо всем этом подробнее писал в отдельной статье: Расчет процентов по вкладу (можно использовать и для любого другого вида вложений).

Но все эти варианты достаточно сложные: одна формула сложных процентов чего стоит. Есть возможность максимально упростить расчеты, свести их к одному простому арифметическому действию, получив приблизительный, но достаточно точный ответ — это так называемое «правило 72».

Правило 72: что это такое?

Правило 72 в инвестициях — это упрощенный математический способ подсчета приблизительного количества лет, необходимого для того, чтобы удвоить свои вложения с учетом сложного процента. Чтобы рассчитать срок, нужно 72 разделить на процентную доходность.

Например, чтобы рассчитать срок удвоения вложений в нашем примере (вложения под 10% годовых), нужно 72 разделить на 10 (обратите внимание: не на 0,10, а именно на 10%). 72/10 = 7,2 года. Примерно такой же результат получился на графике выше.

Основоположником правила 72 считают известного итальянского математика Луку Пачоли, который описал эту закономерность еще в 1494 году, не указав при этом, как именно было выведено число 72.

В современной математике вывести такое число можно из формулы сложных процентов, но оно получится не 72, а 69,3. Таким образом, применение числа 69,3 в большинстве случаев (но не во всех) дает более точный результат расчета, но принято использовать именно число 72, поскольку у него много простых делителей, и оно позволяет легко произвести расчет даже в уме.

Нужно понимать, что оба варианта дают только приблизительный результат, но он в любом случае получается очень близок к реальному, который можно рассчитать по более сложным формулам. В следующей таблице приведено сравнение точности применения правила 72 и числа 69,3 в качестве делимого при разных процентных ставках доходности.

Точность правила 72

Лучше всего правило 72 в инвестировании работает для диапазона ставок доходности от 6 до 10%, что сопоставимо со средней доходностью банковских вкладов, облигаций, дивидендов по акциям. Идеальнее всего правило 72 работает для средней доходности из указанного диапазона — 8%, отклонение в этом случае получается минимальное. При выходе из диапазона 6-10%, как в меньшую так и в большую сторону, точность расчетов начинает снижаться.

В этом случае математики рекомендуют для повышения точности расчетов прибавлять к делимому 1 при росте ставки доходности на каждые 3% от самого точного значения 8%.

Например, если нужно рассчитать срок удвоения капитала при ставке 11% годовых (8+3), нужно делить не 72, а 73 (72+1), а при ставке 14% годовых (8+3*2) — использовать делимое 74 (72+2).

Также точность расчетов снижается (но несущественно) при получении дохода и реинвестировании несколько раз в течение года. В нашем приведенном примере доход реинвестируется дважды в год, но на расчет срока удвоения капитала с использованием правила 72 это практически не повлияло.

Другие правила расчета прироста капитала

Правило 72 дает понять, как удвоить капитал, а есть аналогичные возможности рассчитать срок увеличения вложений в 3 или в 4 раза.

Чтобы быстро рассчитать, за какой период можно утроить свой капитал — в качестве делимого нужно использовать число 115, а использование числа 144 даст понять, за сколько лет вы сможете нарастить капитал в 4 раза. Эти правила известны как «правило 115» и «правило 144».

Правило 72 и его аналоги можно использовать и в обратном смысле: для расчета, под какой процент нужно вложить деньги, чтобы удвоить/утроить свой капитал за нужное количество лет.

Например, нужно узнать, под какой процент нужно инвестировать, чтобы удвоить капитал за 5 лет. 72/5 = 14,4%.

Напоминаю, что все эти правила расчета роста инвестиций работают только для сложного процента и реинвестирования.

Теперь вы знаете, что такое правило 72, и можете использовать его для быстрых расчетов в своей инвестиционной практике. Оставайтесь на Финансовом гении и учитесь грамотно управлять своими деньгами. До новых встреч!

Оценить:
Поделитесь своим мнением или задайте вопрос
Правила комментирования

Комментариев нет, будьте первым кто его оставит
Adblock
detector